Introducción. Una revisión de los mercados, de los participantes y de los convencionalismos. Ingeniería de los flujos de efectivo y los contratos forward. Ingeniería de instrumentos derivados sencillos de tasas de interés. Introducción a la ingeniería de swaps. Estrategias del mercado de reportos (pactos de recompra) en la ingeniería financiera. Métodos de replicación dinámica e instrumentos sintéticos. Mecánica de las opciones. Ingeniería de posiciones en la convexidad. Ingeniería de las opciones con aplicaciones. Herramientas de valuación para la ingeniería financiera. Algunas aplicaciones del teorema fundamental. Un marco conceptual para la ingeniería de los instrumentos de renta fija. Herramientas para la ingeniería de la volatilidad, los swaps de volatilidad y la negociación de la volatilidad. Efectos sonrisa en la ingeniería financiera. ¿Cómo cambian los derivados de crédito a la ingeniería financiera?. Ingeniería de los instrumentos de capital accionario: valuación y replicación. Una importante aplicación: swaptions e hipotecas.